從鋁產(chan)品(pin)應(ying)用推廣的(de)角度而(er)言，需求替(ti)代(dai)從本質上而(er)言也(ye)是鋁應(ying)用拓展的(de)主要方向(xiang)之一(yi)，無(wu)論是汽車輕(qing)量化(hua)、還是鋁用家居應(ying)用范圍的(de)不(bu)斷延伸等等均是如(ru)此，從上半(ban)年鋁行業消(xiao)費熱點來看，同(tong)樣有(you)著較為明顯的(de)需求替(ti)代(dai)現象(xiang)。從具(ju)體(ti)細分領(ling)域(yu)而(er)言，我們既能看到堅美鋁業扶貧過程(cheng)中的(de)鋁制護欄，也(ye)能看到疫(yi)情影響下商用車輕(qing)量化(hua)領(ling)域(yu)的(de)快速交(jiao)付等等。

一、鋁合(he)金廂式物流車交付數(shu)量快速提升(sheng)

2020年突如(ru)其來的(de)(de)疫情(qing)，打破了(le)我們原(yuan)有(you)的(de)(de)生活(huo)節奏，鋁行業人士在(zai)感受行業大(da)幅(fu)波動的(de)(de)同時，居(ju)家辦(ban)公、隔離、外出活(huo)動的(de)(de)降低(di)等等均(jun)在(zai)很大(da)程度上推動了(le)城(cheng)市物流、快遞等行業的(de)(de)快速增長。

1、全(quan)國快遞(di)業務完成量依(yi)然(ran)維持(chi)較(jiao)高增幅

國(guo)(guo)家(jia)郵政局相關數據(ju)顯示，2020年6月(yue)全(quan)國(guo)(guo)快遞服(fu)務企業(ye)(ye)業(ye)(ye)務完(wan)(wan)成量(liang)74.7億件，同比增長(chang)36.8%；上半年累計完(wan)(wan)成338.8億件，同比增長(chang)22.1%。從(cong)近幾年情況來(lai)(lai)看，2017年以來(lai)(lai)隨著市場(chang)規模的(de)(de)攀升，全(quan)國(guo)(guo)快遞業(ye)(ye)務完(wan)(wan)成量(liang)增幅(fu)從(cong)前(qian)期(qi)的(de)(de)50%左(zuo)右的(de)(de)水平(ping)回落至25-28%左(zuo)右的(de)(de)水平(ping)，整體增幅(fu)呈小幅(fu)回落態勢。雖然2020年上半年增幅(fu)降至22.1%，但從(cong)4月(yue)以來(lai)(lai)整體表現情況來(lai)(lai)看，全(quan)國(guo)(guo)快遞服(fu)務企業(ye)(ye)業(ye)(ye)務完(wan)(wan)成量(liang)增幅(fu)分別(bie)為(wei)(wei)23%、32.1%、41.1%和36.8%，依然較為(wei)(wei)明(ming)顯的(de)(de)增幅(fu)。

2、鋁合金(jin)廂(xiang)式(shi)物(wu)流車交付量(liang)呈現明(ming)顯增(zeng)長態(tai)勢

在(zai)全國(guo)快遞業務維(wei)持較快增長(chang)的同時，作(zuo)為(wei)節油(you)性能(neng)頗佳的鋁合金廂式車(che)慢(man)慢(man)得到物流企(qi)業的青睞(lai)，從(cong)上半(ban)年(nian)國(guo)內部分鋁加工企(qi)業相(xiang)關指標看，鋁合金廂式車(che)的普及度(du)得以明顯提升。

相關資(zi)(zi)料顯示，鋁(lv)制(zhi)車(che)(che)(che)廂能夠(gou)降低車(che)(che)(che)身重量的35%至40%，這也意味著在同等重要(yao)(yao)運(yun)輸條(tiao)件下每次(ci)運(yun)送量可比全鋼結(jie)構半(ban)掛車(che)(che)(che)多(duo)(duo)拉運(yun)40%左右的貨物，空載運(yun)行(xing)也將大(da)(da)大(da)(da)節省油耗。部分物流公司測算數據顯示，以(yi)全年運(yun)營(ying)15萬公里計(ji)算，鋁(lv)合金車(che)(che)(che)廂在行(xing)駛中利用(yong)其輕量化優勢(shi)可多(duo)(duo)創效益15萬元(yuan)~18萬元(yuan)。雖說一次(ci)性購車(che)(che)(che)費用(yong)相對鋼制(zhi)掛車(che)(che)(che)要(yao)(yao)高約40%左右，但整體算下來，投資(zi)(zi)與效益比依然較(jiao)為明顯。

從部分(fen)鋁加工企(qi)業(ye)公(gong)布的(de)(de)相關(guan)資(zi)料看，山東某鋁型(xing)材企(qi)業(ye)自2020年(nian)以來，公(gong)司(si)汽(qi)車輕量化型(xing)材供(gong)應就已進(jin)入“訂(ding)單(dan)足(zu)、生產忙”的(de)(de)市(shi)場新(xin)局面，2020年(nian)1月上旬(xun)公(gong)司(si)獨(du)家承接永昌物流集團(tuan)首批4000萬元(yuan)(yuan)鋁合金(jin)廂車訂(ding)單(dan)，中旬(xun)又(you)中標國內知名(ming)快遞(di)公(gong)司(si)近億(yi)元(yuan)(yuan)訂(ding)單(dan)。2020年(nian)該(gai)公(gong)司(si)可以說在(zai)汽(qi)車輕量化領域全(quan)面發力，成功(gong)接下高端無粗晶鍛(duan)打棒材、車用(yong)開關(guan)鉸鏈、國內知名(ming)新(xin)能(neng)源汽(qi)車等多個新(xin)項目訂(ding)單(dan)，在(zai)二季度(du)尚未過半的(de)(de)情(qing)況下，公(gong)司(si)第三季度(du)在(zai)手訂(ding)單(dan)已基本飽和。

福建某(mou)鋁(lv)加工企業(ye)，2019年四季度就(jiu)在(zai)趕制(zhi)2600臺(tai)（套）集(ji)裝箱式物(wu)流(liu)(liu)運(yun)輸(shu)車(che)(che)訂單；陰歷春(chun)節(jie)后，為助力(li)防(fang)疫物(wu)資運(yun)輸(shu)，公司(si)正月初七當日向中通快遞交付物(wu)流(liu)(liu)車(che)(che)廂69臺(tai)，截止1月31日，鼠年春(chun)節(jie)后累計交付物(wu)流(liu)(liu)車(che)(che)廂超百臺(tai)。最新資料顯示，公司(si)上半年產銷量(liang)較去年同期實(shi)現翻番，2020年公司(si)有望奪得中國鋁(lv)合金快遞快運(yun)物(wu)流(liu)(liu)車(che)(che)細分市場的單項冠(guan)軍(jun)。

或許正是看到(dao)鋁(lv)(lv)合金(jin)車廂在物(wu)流領域(yu)的市場(chang)空間，2020年(nian)6月9日(ri)，由(you)南南鋁(lv)(lv)集團研發制造的燃油車用5.5T鋁(lv)(lv)合金(jin)車廂順利量產下(xia)線，月均產量約2000余臺。目前公司(si)已經(jing)得到(dao)東風、比亞迪公司(si)等大型企業合作商的高(gao)度(du)認可，現已批量生(sheng)產，與(yu)江鈴(ling)、上汽、玉柴等公司(si)的合作正處(chu)于產品(pin)導入(ru)期，預計在不久的將來，將實現全面供貨。

以此來看，全國快(kuai)遞業(ye)(ye)(ye)(ye)務的快(kuai)速增(zeng)長以及物流運輸市(shi)場龐(pang)大的市(shi)場需求，推動(dong)快(kuai)遞、物流企業(ye)(ye)(ye)(ye)從成本端(duan)擴大鋁(lv)合金車廂使用量，福建(jian)某鋁(lv)加(jia)工企業(ye)(ye)(ye)(ye)2600多臺鋁(lv)合金車廂市(shi)場訂(ding)單凸顯出物流企業(ye)(ye)(ye)(ye)的趨勢性需求，而山(shan)東某鋁(lv)加(jia)工企業(ye)(ye)(ye)(ye)提前的三(san)季度訂(ding)單飽和(he)度更是與當時國內汽車市(shi)場需求形成鮮明對比。

二、規模化循(xun)環經(jing)濟養殖催生豬棚豬圈新需(xu)求(qiu)

1、規模(mo)化循環經濟(ji)養(yang)殖漸(jian)成(cheng)趨勢(shi)

2019年“豬通脹”讓規模化養殖企(qi)業看到了巨大的(de)市場空間，幾十萬頭、幾百(bai)萬頭，甚至千萬頭的(de)養殖投資計劃紛紛躍(yue)出紙面，而伴隨著規模化養殖基(ji)地(di)同時落地(di)的(de)常常還有屠宰、深加(jia)工、冷(leng)鏈物(wu)流、生物(wu)飼料廠(chang)(chang)、有機肥(fei)加(jia)工廠(chang)(chang)等(deng)等(deng)項目，環(huan)保因素推(tui)動下循(xun)環(huan)經(jing)濟概念同樣明顯(xian)，這對于循(xun)環(huan)經(jing)濟效益明顯(xian)的(de)鋁(lv)制品行業而言同樣意味著新增細分需求的(de)又一次(ci)開啟(qi)。

從(cong)近期簡單(dan)的(de)新(xin)聞事件中(zhong)，我們不難看出這種規(gui)模化循環經濟養殖催生的(de)新(xin)增投資(zi)需求。

2020年7月14日(ri)，東方希望集(ji)團與山(shan)西長治市簽署50萬頭現(xian)代化生豬養殖產(chan)業鏈(lian)項目投資協(xie)議，并配(pei)套建設(she)生物飼料廠、有機肥加工廠。

2020年6月12日，東方希望集團兩個100萬頭現代化生豬養(yang)殖全產業鏈項(xiang)目(mu)開工(gong)儀式分別(bie)在甘肅省慶(qing)陽(yang)市正(zheng)寧縣、寧縣舉(ju)行。項(xiang)目(mu)同步配套(tao)40萬噸飼料廠、有機(ji)肥廠，打(da)造集種植、養(yang)殖、屠宰(zai)、深加工(gong)、冷鏈物(wu)流等項(xiang)目(mu)為(wei)一(yi)體的(de)現代、高效(xiao)、環保、健(jian)康的(de)農業產業示范(fan)基地。

2020年6月，東方希望集團與重慶豐(feng)都縣簽訂現(xian)代(dai)化(hua)生(sheng)豬(zhu)養殖(zhi)(zhi)全產業鏈(lian)項目(mu)投(tou)資(zi)協議，總投(tou)資(zi)20億(yi)元(yuan)人民幣(bi)，養殖(zhi)(zhi)3萬(wan)頭種豬(zhu)，年存欄30萬(wan)頭育肥(fei)豬(zhu)，并同步配套建設(she)生(sheng)物有機肥(fei)廠。

2020年(nian)4月，河(he)南牧原(yuan)股(gu)(gu)份對外表示已(yi)全面加(jia)快新建項(xiang)目(mu)(mu)建設，全國共計開(kai)工278個(ge)項(xiang)目(mu)(mu)，新增(zeng)生(sheng)豬(zhu)(zhu)(zhu)產(chan)能1500萬頭，其(qi)中河(he)南省內新建88個(ge)項(xiang)目(mu)(mu)，新增(zeng)生(sheng)豬(zhu)(zhu)(zhu)產(chan)能600萬頭。據(ju)介紹，牧原(yuan)股(gu)(gu)份研發(fa)了具有防病防臭防非(fei)瘟功能的(de)“三防豬(zhu)(zhu)(zhu)舍”，實現了對豬(zhu)(zhu)(zhu)舍空(kong)氣的(de)有效(xiao)管控，預防疫病的(de)發(fa)生(sheng)。

2、帶動(dong)豬(zhu)圈、豬(zhu)棚(peng)等細分領域新(xin)增(zeng)鋁需求

雖然(ran)從規模(mo)化(hua)養殖企業(ye)公(gong)布的項目情(qing)況(kuang)我們尚(shang)難了(le)解鋁(lv)相(xiang)關產(chan)品(pin)的應(ying)用情(qing)況(kuang)，但從阿拉丁（ALD）近期持(chi)續調(diao)研(yan)跟蹤情(qing)況(kuang)來看，隨著一(yi)季度國內鋁(lv)價(jia)格的大幅度下滑(hua)，以鋁(lv)制作的豬(zhu)圈(quan)、豬(zhu)棚(peng)等產(chan)品(pin)，使(shi)得規模(mo)化(hua)循環經(jing)濟(ji)養殖企業(ye)的投資成(cheng)本和(he)前期規劃相(xiang)比更(geng)經(jing)濟(ji)。

且從(cong)部(bu)分鋁加工企業(ye)(ye)反饋情況(kuang)看，隨著部(bu)分規模(mo)化養(yang)殖(zhi)企業(ye)(ye)新(xin)建項目的持(chi)續推進(jin)，公司目前由(you)此帶動的新(xin)增鋁需求(qiu)月均量約在4000-5000噸左(zuo)右的水平，且從(cong)其(qi)下游終端(duan)用戶新(xin)建項目推進(jin)情況(kuang)來看，二季度以來的這種新(xin)增需求(qiu)依然維持(chi)著較(jiao)為(wei)良性的發展。

內蒙(meng)古(gu)某優質種豬養(yang)殖基(ji)地(di)

內蒙古某優質種豬養殖基地

三、替(ti)代性需求猶看成本投資性支出

相比于(yu)規(gui)(gui)模化循環(huan)經(jing)濟養殖催生的新(xin)(xin)增用(yong)鋁(lv)需(xu)(xu)求，其它(ta)部分領域的新(xin)(xin)增用(yong)鋁(lv)需(xu)(xu)求如(ru)果(guo)拋開當地鋁(lv)加(jia)工企(qi)業的規(gui)(gui)模性影響，其市(shi)(shi)場應用(yong)的推廣依然離不開成本端(duan)的比較優勢。當然從城(cheng)市(shi)(shi)美(mei)觀的角度而言(yan)，以(yi)鋁(lv)合(he)金天橋為代表的城(cheng)市(shi)(shi)新(xin)(xin)增用(yong)鋁(lv)需(xu)(xu)求漸(jian)成城(cheng)市(shi)(shi)景觀要素之一。

雖然(ran)國(guo)內第一座(zuo)鋁合金(jin)結(jie)構橋(qiao)(qiao)(qiao)梁(liang)2007年就(jiu)已(yi)在(zai)杭(hang)州(zhou)(zhou)建造，但(dan)從(cong)目前全(quan)國(guo)情(qing)況來看，鋁合金(jin)天橋(qiao)(qiao)(qiao)占比依然(ran)較低，昆明市2019年5月(yue)建成的龍泉路金(jin)太陽電腦城(cheng)人行(xing)天橋(qiao)(qiao)(qiao)成為(wei)云南(nan)省(sheng)第一座(zuo)鋁合金(jin)天橋(qiao)(qiao)(qiao)。但(dan)從(cong)山東省(sheng)濱(bin)州(zhou)(zhou)情(qing)況來看，2020年濱(bin)州(zhou)(zhou)市城(cheng)區共新(xin)建三處(chu)過街天橋(qiao)(qiao)(qiao)，全(quan)部為(wei)全(quan)鋁合金(jin)打造，采用(yong)魏橋(qiao)(qiao)(qiao)、創新(xin)、鑫岳這三個濱(bin)州(zhou)(zhou)本土鋁產(chan)業品牌的橋(qiao)(qiao)(qiao)名，突出濱(bin)州(zhou)(zhou)的鋁產(chan)業特色。

我(wo)們再以(yi)廣(guang)東某鋁加工(gong)企業(ye)為例，在精準幫扶(fu)、助(zhu)力(li)脫(tuo)貧(pin)攻堅(jian)愛心服(fu)務(wu)中，資助(zhu)當地(di)建成村路深坑(keng)200米(mi)護欄(lan)民(min)生工(gong)程，成為當地(di)一道靚麗的風景。

雖(sui)然從(cong)城(cheng)(cheng)市(shi)景(jing)觀(guan)、民生工程等角度(du)而言，鋁產(chan)品(pin)應用(yong)拓展(zhan)都有其自(zi)身的(de)優越性，如(ru)異地(di)施工、便于維護(hu)(hu)、外(wai)形美觀(guan)等等，但從(cong)成本端(duan)比較優勢而言，無論是(shi)(shi)(shi)前述(shu)的(de)豬(zhu)圈(quan)、豬(zhu)棚，還是(shi)(shi)(shi)河(he)道護(hu)(hu)欄工程、城(cheng)(cheng)市(shi)天橋等等，如(ru)果(guo)拋(pao)開(kai)規模性鋁企在當(dang)地(di)經濟發(fa)展(zhan)中的(de)重(zhong)要性、以及地(di)方(fang)經濟的(de)發(fa)展(zhan)程度(du)等等，鋁產(chan)品(pin)應用(yong)領域的(de)拓展(zhan)都離不開(kai)其本身的(de)價格比較優勢，這對于當(dang)前相對高(gao)位運(yun)行(xing)(xing)的(de)鋁行(xing)(xing)業而言，未嘗不是(shi)(shi)(shi)另一(yi)角度(du)的(de)參考與借鑒。

來源：阿拉丁